Un esquema de ahorro colectivo chaqueño permite acceder a una propiedad con cuotas mensuales que arrancan en 500 dólares

Una desarrolladora inmobiliaria del noroeste argentino presentó un esquema de ahorro grupal para la compra de viviendas que replica, con adaptaciones locales, una práctica tradicional de Bolivia conocida como pasanaku. La propuesta, denominada Tapiolaku, fue diseñada por Juan Manuel Tapiola, director general de la firma Spazios, y consiste en reunir a diez personas que aportan cada una cinco mil pesos —equivalentes a 500 dólares— en forma mensual para adquirir un departamento de 50.000 dólares cada diez meses.

Vamos a los números. Con un aporte individual de 500 dólares mensuales y un fondo común de 5.000 dólares, en diez rondas se alcanza el valor de una unidad. Una vez completado ese primer ciclo, se realiza un sorteo entre los integrantes del grupo y quien resulte elegido recibe la primera propiedad, si bien debe continuar pagando su cuota hasta que el proceso finalice. El esquema se repite diez veces, de manera que al cabo de 100 meses —unos ocho años y cuatro meses— los diez participantes cuentan con su propia vivienda, tasada en 50.000 dólares cada una.

Blindaje legal ante el riesgo de incumplimiento

El principal interrogante que despierta cualquier mecanismo de ahorro grupal es qué ocurre si alguno de los adjudicatarios deja de pagar después de haber recibido su departamento, habiendo abonado apenas una fracción del valor total. Para responder a esa preocupación, el esquema prevé tres niveles de protección, cuya complejidad varía según el grado de confianza existente entre los miembros del grupo.

• Escritura con deuda explícita: se deja constancia en el documento de que el adjudicatario mantiene una deuda con el resto del grupo equivalente a las cuotas que aún le restan pagar.
• Condominio con usufructo: los diez integrantes figuran como copropietarios del inmueble y le otorgan al beneficiario el derecho de habitarlo sin pagar alquiler; la transferencia definitiva se concreta recién cuando concluye el proceso completo.
• Fideicomiso: la figura del fiduciario permanece como titular de los inmuebles a lo largo de toda la operatoria y recién se otorga la escritura a nombre de cada participante cuando termina el ciclo.

“Al final de los 10 ciclos de 10 meses, o sea, en 100 meses, todos tienen su propiedad de 50.000 dólares.”Juan Manuel Tapiola, director general de Spazios

El modelo contempla, además, la posible variación de los precios de las propiedades a lo largo del proceso. Para evitar que quienes resulten adjudicados en los últimos ciclos queden en desventaja frente a quienes obtuvieron su unidad en las primeras rondas, la propuesta incluye un mecanismo de ajuste periódico de las cuotas, tomando como referencia —según explicó el propio Tapiola— indicadores del mercado inmobiliario, de modo que el valor final de cada departamento refleje las condiciones vigentes al momento de la entrega. La iniciativa se inscribe en un contexto de debate creciente sobre nuevas formas de acceso al crédito habitacional en la Argentina, donde las opciones tradicionales suelen quedar fuera del alcance de amplios sectores de la población.

A la hora de evaluar este tipo de herramientas, conviene seguir de cerca la evolución del mercado inmobiliario local y el grado de adhesión que logre convocar la propuesta en las primeras cohortes, dos variables que permitirán medir su viabilidad real en el tiempo (Fuentes: entrevista a Juan Manuel Tapiola en el portal de origen; mercadoinmobiliario.com.ar). El indicador a seguir en las próximas semanas es la cantidad de grupos conformados y el volumen de preadhesiones registradas por la desarrolladora, dato que servirá como termómetro de la recepción inicial del esquema.